为您提供专业服务,为您设计包装成定融计划挂牌备案,解决您的难题。
天津金交所备案融资
一、什么是定向融资计划（Si.募债）？
近几年，市场上将在各大金融资产交易中心挂牌发行的各种固定收益类直接融资产品，笼统地称为“Si.募债”。
最早，根据天交所《Si.募债券业务试点办法》的规定，Si.募债是指在中国境内依法注册的公司、企业及其他商事主体在中国境内以非公开方式募集和转让，约定在一定期限还本付息的债券。发债主体应当以非公开方式募集债券，每款Si.募债券的投资者合计不得超过200人。
自此之后，各地方金融资产交易中心推出各自类似的创新产品，并提出相关办法和规定，包括“Si.募债”、“定向融资计划”、“定向融资工具”、“直融计划/产品”等。
以某金融资产交易中心为例（以下简称“某金交中心”），目前，在某金交中心备案发行的「定向融资计划」的发行人基本都是Zheng.府平台公司或国有企业，并要求有经各大评级机构评为AA的关联主体为产品如期兑付提供无条件不可撤销连带责任担保，且要求发行人所在地的Zheng.府主管部门出具产品备案发行支持文书。
二、定向融资计划特点列举
① 定向融资计划采用备案制；
② 直接融资方式；
③ 采用非公开的方式募集，每期备案的定向融资计划投资者人数不超过200人；
④ 采用合格投资者制度，目前需要成为某金交中心会员；
⑤ 可分次备案分期发行，投资者认购金额可以低于100万元，一般10万元起投；
⑥ 方案设计灵活，可做结构化设计，可附选择权等；
⑦ 要求发行人提供一定的内外部增信措施；
⑧ 产品存续期间有适当的信息说明要求；
⑨ 定向融资计划的参与机构主要包含：承销商、会计师事务所、律师事务所、受托管理人、增信方、共管方。
三、某金交中心是什么单位
在定向融资计划中担当什么角色？
① 某金交中心为定向融资计划的备案机构；
② 定向融资计划发行完成后，需在某金交中心登记共管；
③ 定向融资计划需通过某金交中心网站或合格投资人专区说明相关公告；
④ 督导发行人按时兑付资金及预期年化收益。
四、谁是定向融资计划的管理人
谁在跟进融资方的还款计划？
定向融资计划采用了受托管理人制度，产品存续期间根据受托管理协议的约定由受托管理人履行受托义务。
五、若融资方违约，Zhai.权人如何维权？
如融资方违约，担保方（如有）需要代为偿付或者处置抵质押担保物（如有）进行偿付。
定向融资计划受托管理人及备案机构某金交中心，会协助计划投资人向计划发行人维权。
定向融资计划的资金及预期年化业绩，由受托管理人跟进执行，备案机构某金交中心会督导。
六、定向融资计划的风险解析
（1）定向融资计划是计划投资者直接借钱给发行人（融资主体）；
（2）定向融资计划的发行人主体为Zheng.府平台公司或者国有企业，安全性是建立在Zheng.府信用基础上的，安全性等同于Zheng.府平台融资Xin.托。
天津金交所挂牌发行流程：
1、发行方向交易中心申请入会，交易中心进行审核，成为会员后，发行方向交易中心提交相关项目资料与证明；
2、交易中心对相关材料进行审核，经审核通过后发布挂牌信息；
3、发行方与意向投资人沟通，并在交易中心组织下签署相关交易协议；
4、完成交易后，交易双方将签订的交易协议原件提交该中心备案；
5、交易中涉及资产交割的，交易双方依法办理相关手续，将相关证明提交该中心备案；
6、该中心向发行方出具《XX金融资产交易中心交易鉴证书》。
产品优点：
1、起投金额不受限
2、产品期限灵活（发起人设定）
3、债券类，抵押、担保等措施多样化
4、审核宽松
5、交易方式（线上、线下）
产品模式：
发行方（金融资产交易中心“会员申请”）补充流动资金或投向于某项目等的定项融资计划——托管人
（通过抵押、担保等措施进行增信，受托管理人对产品进行管理、监督、并接受抵质押物）——“产品、项目资料审核”——承销方（挂牌、发行）——发行成功后备案
